Was ist Seed-Finanzierung (Seed Funding)? Erklärung und Besonderheiten

Seed-Finanzierung oder Startkapital ist ein relativ kleiner Geldbetrag der verwendet wird, um ein Unternehmen zu gründen, Forschung zu finanzieren oder ein Produkt zu entwickeln.

In vielen Fällen kann eine Person einen Privatkredit aufnehmen, um eine Geschäftsidee zu finanzieren. Manchmal ist dies jedoch keine praktikable Option und dann könnte eine Seed-Finanzierung ins Spiel kommen. Familienmitglieder, Freunde, Crowdfunder und Angel-Investoren stellen in der Regel eine Seed-Finanzierung als Gegenleistung für einen Anteil am Eigenkapital (oder Eigentum) am Unternehmen bereit.

Die Bezugnahme des Begriffs auf einen „Samen“ ist ziemlich passend. Ein winziger Samen kann eines Tages zu einem üppigen Wald heranwachsen. Eine winzige Investition kann einem angeschlagenen Start-up helfen, zu einem erfolgreichen Unternehmen heranzuwachsen.

Wie funktioniert Seed-Finanzierung?

Der Seed-Finanzierungsprozess ist der Eigenkapitalfindung sehr ähnlich, bei der Investoren Geld gegen eine Beteiligung an einem Unternehmen ausgeben. Die meisten Startups, insbesondere in der Technologiebranche, gehen oft diesen Weg um ihr Geschäft zum Laufen zu bringen.

Die Höhe der Seed-Finanzierung hängt stark von der Bewertung eines bestimmten Startups ab, da die meisten Investoren ihren potenziellen Return on Investment (RoI) vor Abschluss eines Deals so schätzen. Diese Bewertungen können die Wachstumsbilanz, den Managementansatz, den Marktanteil und das Risikoniveau eines Unternehmens berücksichtigen.

Was sind die verschiedenen Arten der Seed-Finanzierung für Startups?

Startups die eine Seed-Finanzierung erhalten möchten, müssen die verschiedenen Arten von Investoren verstehen, mit denen sie möglicherweise zu tun haben – darunter:

Crowdfunder

Eine der beliebtesten Möglichkeiten um Seed-Finanzierung zu erhalten ist Crowdfunding. Startups können aus über 500 verschiedenen Crowdfunding-Plattformen wählen, die aufstrebende Unternehmen aktiv finanziell unterstützen. Die Arbeit mit diesen Plattformen bedeutet oft, eine Idee oder ein Produkt anzubieten und darauf zu warten, dass Interessenten es finanzieren. Einige der bemerkenswerten Produkte, die von Crowdfundern unterstützt werden, sind beispielsweise Oculus Rift und Exploride.

Corporate Seed Funders

Eine weitere beliebte Quelle für die Seed-Finanzierung sind Seed-Finanzierer von Unternehmen (sogenannte Corporate Seed Funders). Startups mit guten Produkten können die Gelegenheit nutzen, die große Unternehmen wie Apple, Intel und Google um Finanzierungen bitten, weil diese dafür bekannt sind Startkapital für bemerkenswerte Projekte bereitzustellen. Diese Tech-Giganten geben bereitwillig Geld aus wenn sie wissen, dass ein Startup eine gute Gewinn- oder Talentquelle für ihren Pool sein kann.

Angel-Investor*innen

Es ist auch ziemlich üblich, dass Investoren kleine Investitionen tätigen und Kapital im Austausch gegen Eigenkapital des Unternehmens bereitstellen. Diese Investoren werden „Angel-Investoren“ genannt, weil sie oft Startups retten, die vom Scheitern bedroht sind. Sie bauen oft ein Netzwerk von Angel-Investoren auf, um ihre Risiken zu begrenzen, indem sie die Kapitalinvestition auf viele verschiedene Personen aufteilen.

Risikokapitalgeber

Risikokapitalgeber (VCs) sind Investoren, die auf der Grundlage mehrerer Faktoren Geld bereitstellen. Sie sind viel strenger als Angel-Investoren, wenn sie Start-ups qualifizieren, weil sie bedeutendere Kapitalbeträge bieten. Deshalb prüfen sie oft das Portfolio und das Wachstumspotenzial eines Startups, bevor sie investieren. Es gibt auch Fälle in denen VCs eine aktivere Rolle bei der Führung und Kontrolle des Unternehmens übernehmen.

Wie lange dauert es um eine Seed-Finanzierung zu erhalten?

Startups die eine Seed-Finanzierung planen sollten sich darüber im Klaren sein, dass es eine Weile dauern kann Geld zu bekommen.

Im Durchschnitt kann der Seed-Finanzierungsprozess mindestens 3–6 Monate dauern. Bei ganz neuen Startups dauert dieser Zeitraum länger. Diejenigen die eine Vorfinanzierung erhalten haben, brauchen oft eine kürzere Wartezeit, aber nur wenn sie bei ihrem letzten Rodeo erfolgreich waren. Deshalb ist es wichtig, alle Voraussetzungen frühzeitig zu erfüllen und das Fundraising zum unternehmensweiten Ziel zu machen.

Wann ist der richtige Zeitpunkt um Seed-Finanzierung zu beschaffen?

In Anbetracht dessen dass es eine Weile dauern kann um Geld durch Seed-Finanzierung zu sammeln, müssen Startups den richtigen Zeitpunkt für den Start ihrer Kampagne kennen.

Im Allgemeinen sollte die Seed-Finanzierung beginnen, wenn es bereits ein Produkt gibt das die Bedürfnisse des Zielmarktes erfüllt. Obwohl dies eine einfache Logik sein könnte, beinhaltet dies die folgenden kritischen Prozesse, die eingerichtet werden müssen bevor die Anschubfinanzierung aufgebracht wird:

Marktstudie: Vor dem Start einer Seed-Funding-Kampagne müssen Startups herausfinden, ob genügend Interesse an ihrem Produkt besteht und ob ihr Geschäftsmodell funktioniert.

Kundenprofilierung: Auch Startups müssten wissen, wer ihre Kunden sind. Das Erstellen von Personas kann dazu beitragen Investoren davon zu überzeugen, dass es einen potenziellen Kundenstamm gibt. Es wäre auch ein Mehrwert wenn das Startup zeigen könnte, dass der Zielmarkt das Produkt zunehmend annimmt.

Produktentwicklung: Ohne ein fertiges Produkt oder eine frühe Version davon (Prototyp) wäre es nicht einfach, Menschen davon zu überzeugen in ein Startup zu investieren. Einige Startup-Gründer müssen ihre Ideen vielleicht auch nur den Investoren vorstellen, aber das funktioniert selten es sei denn das Produkt ist radikal außergewöhnlich. Für die meisten Startups sind ein aktuelles Produkt und eine hervorragende Produktdemo erforderlich um Investoren zu zeigen, wie es funktioniert und welche Probleme es löst.

Es ist wichtig, den richtigen Zeitpunkt für die Beschaffung von Seed-Finanzierung zu kennen, um die besten Ergebnisse zu erzielen. Die oben aufgeführten sind nur die allgemeinen Anforderungen und können detailliertere Aufgaben nach sich ziehen. Unterm Strich ist der richtige Zeitpunkt für eine Seed-Finanzierung dann, wenn das Startup Investoren beeindrucken kann.

Was ist der Unterschied zwischen Seed-Finanzierung und Angel Investing?

Es gibt keinen großen Unterschied zwischen Seed-Finanzierung und Angel-Investition, da sich die Begriffe oft überschneiden. Schließlich beteiligen sich Angel-Investoren an Seed-Finanzierungskampagnen, wodurch Angel-Investitionen zu einem Teil der Seed-Finanzierung werden. Wenn es jedoch einen Unterschied gibt, liegt dieser hauptsächlich in der Phase, in der die Investition getätigt wird.

Seed-Finanzierung bezieht sich ausdrücklich auf die anfängliche Finanzierungsphase eines Unternehmens. Bei dieser Runde sind die potenziellen Investoren die Gründer, ihre Familien, Verwandten und Freunde. Wie bereits erwähnt beteiligen sich Angel-Investoren auch an der Seed-Finanzierung. Das Ziel der Seed-Finanzierung ist es, genügend Geld zu haben um Personal einzustellen und die notwendigen Büroräume und -geräte zu bezahlen.

Sobald das Unternehmen über eine etablierte Benutzerbasis und beständige Einnahmen verfügt, kann es mit der Finanzierungsrunde der Serie A fortfahren, die darauf abzielt die Benutzerbasis und das Produktangebot zu erweitern.

Angel-Investitionen gibt es in dieser Phase noch, gehen aber normalerweise nicht darüber hinaus (d.h. Serie B, C und D). Als solches bezieht sich Angel Investing auf die Finanzierung über die erste Runde hinaus und kann durch die Runde der Serie A fortgesetzt werden. In jedem Fall wird das gepoolte Geld verwendet, um das Unternehmen zu finanzieren, bevor es Gewinne erwirtschaften kann.